Im lepiej przygotujesz się do inwestycji, tym mniejsze ryzyko poniesienia strat finansowych. W przypadku inwestowania w akcje spółek notowanych na giełdzie i innych podmiotów, jedną z wykorzystanych metod analitycznych jest analiza techniczna. Z tego artykułu dowiesz się, jakie są podstawy analizy technicznej na giełdzie, po co się ją wykonuje i jakie wnioski można z niej wyciągnąć. Zachęcamy do lektury nie tylko inwestorów.
Spis treści:
Analiza techniczna – co to?
Na samym początku poszukajmy odpowiedzi na to, czym jest analiza techniczna. Zgodnie z przyjętą definicją jest to krótkookresowa analizy opłacalności lokowania środków w zakup akcji danego podmiotu. W ramach tej metody wykorzystuje się takie dane, jak m.in.: wykresy zmian cen akcji, wartość obrotów, wielkości zleceń na giełdzie czy też inne wskaźniki techniczne.
Wiedza na temat specyfiki analizy technicznej to jedna z podstaw tego, jak inwestować na giełdzie. Umiejętne stosowanie metod analitycznych pozwala na uniknięcie wielu zagrożeń oraz zwiększa szansę na uzyskanie oczekiwanego zwrotu z inwestycji. Oczywiście nigdy nie ma stuprocentowej pewności tego, że coś się zwróci. W związku z tym, zanim zaczniesz myśleć o tym, w co inwestować duże kwoty, dokładnie poznaj różne rodzaje inwestycji i związane z nimi ryzyko. To podstawa świadomego lokowania środków w różnych przedsięwzięciach biznesowych.
Przy stosowaniu analizy technicznej opieramy się na trzech podstawowych regułach biznesowych. Mówią one o tym, że:
- zmiany cen akcji podlegają trendom, które utrzymują się przez dłuższy czas;
- zmiany podaży i popytu na giełdzie przekładają się bezpośrednio na ceny akcji;
- procesy zachodzące na giełdzie mają charakter cykliczny (powtarzający się).
Im większe doświadczenie i zrozumienie mechanizmów giełdowych, tym trafniejsze wnioski z analizy technicznej można wyciągnąć. To sprawia, że zwłaszcza początkujący inwestorzy powinni korzystać z wiedzy i doświadczenia doświadczonych analityków i maklerów. Przy okazji warto wiedzieć, kim jest broker giełdowy.
Specyfika tej metody polega na tym, że analiza techniczna opiera się przede wszystkim na twardych danych. Mniej na spekulacjach i przewidywaniach. Zebrane informacje można analizować w różny sposób. W ostatnich latach sporym ułatwieniem dla inwestorów jest nowoczesna technologia, która pozwala na wykonywanie analizy technicznej online. Warto wybrać program do analizy technicznej rekomendowany przez ekspertów.
Analiza techniczna z powodzeniem może być stosowana również na rynku Forex. We wcześniejszych naszych poradnikach pisaliśmy już o tym, co to jest broker Forex oraz przedstawiliśmy nasz subiektywny ranking brokerów Forex. Warto do tego zajrzeć.
Wskaźniki analizy technicznej
W ramach analizy technicznej stosuje się przede wszystkim wykresy kursów akcji w bliższej i dalszej przeszłości, a także szereg wskaźników technicznych. W tej części artykułu skupimy się na tych ostatnich.
Do ważnych wskaźników technicznych należą:
- wskaźnik siły względnej (RSI);
- wskaźnik zmian (ROC);
- wskaźnik MACD;
- linia A/D (wskaźnik szerokości rynku);
- średnie kroczące;
- oscylatory;
- inne wskaźniki rynku akcji.
Metody analizy technicznej
Jak wygląda analiza techniczna w praktyce? Specjaliści wykorzystują w jej ramach różne metody, które prowadzą do osiągnięcia zamierzonego celu. Tym jest określenie krótkookresowej opłacalności inwestycji w akcje danej spółki. Poniżej wskazano na wybrane narzędzia analizy technicznej, które warto znać i umieć zastosować.
Wykresy cen
W analizie technicznej wykresy pełnią bardzo ważną funkcję. Dane zebrane podczas weryfikacji dokumentów umieszcza się na wykresach. Te składają się z dwóch osi (poziomej X i pionowej Y). W ramach analizy technicznej stosuje się wykresy:
- liniowe;
- słupkowe;
- świecowe.
Linie trendu
Kolejnym narzędziem są linie trendu. Ten ostatni jest jednym z podstawowych pojęć wykorzystywanych w analizie technicznej. Trendy wskazują na to, w jakim kierunku podążają ceny akcji danej spółki i mają znaczenie w kontekście podejmowania decyzji inwestycyjnej.
Wcześniej wspomnieliśmy już o tym, że analiza techniczna opiera się na regule tego, że na giełdzie obserwuje się trendy. Te utrzymują się w dłuższej perspektywie od kilku tygodni nawet do powyżej roku. Ze względu na okres trwania trendu, dzieli się je na:
- trendy krótkookresowe - składowe ruchów cen stopnia wyższego, które trwają do 2-3 tygodni;
- trendy średnioterminowe - utrzymują się od 3 tygodni do 3 miesięcy;
- trendy długoterminowe - zgodnie z teorią Dowa ro ruch cen, który odbywa się wzdłuż prostej i trwa minimum rok, w praktyce jednak klasyfikowane są do nich trendy utrzymujące się już powyżej trzech miesięcy.
Formacje
Formacje analizy technicznej to kolejne przydatne narzędzie. Tym mianem określa się figury liniowe, które umieszcza się na wykresie. Ich rozmieszczenie zależy bezpośrednio od kursu akcji w czasie. W ten sposób weryfikuje się zjawiska, jakie wystąpiły i jakie mogą jeszcze wystąpić na rynku. Podstawowy podział formacji dzieli je na odwróconego trendu oraz kontynuacji trendu.
Do formacji odwrócenia trendu należą:
- formacja głowy i ramion;
- formacja spodka;
- formacja podwójnego dna;
- odwrócona formacja;
- formacja podwójnego szczytu;
- formacja V.
Do formacji zapowiadających utrzymanie się trendu należą:
- formacja prostokąta;
- flagi i chorągiewki;
- formacja głowy i ramion jako kontynuacja trendu wyższego rzędu;
- trójkąty;
- kliny.
Poziom wsparcia i oporu
Tym mianem określa się poziom cenowy, na którym z dużym prawdopodobieństwem zatrzyma się obowiązujący trend. Jest to związane z tym, że cena akcji jest wypadkową siły popytu i podaży. Jeżeli występuje popyt, to pojawia się poziom wsparcia, poniżej cena nie powinna spaść. W sytuacji podaży natomiast pojawia się poziom oporu, czyli próg, którego cena akcji nie powinna przekroczyć. Oczywiście w praktyce nie oznacza to, że na sto procent powyższe sytuacje nie zaistnieją. Ich prawdopodobieństwo jest jednak stosunkowo małe, dlatego poziomy wsparcia i oporu bardzo rzadko są przekraczane.
Średnie kroczące
Średnia krocząca (ang. Moving Average) to jedno z pierwszych narzędzi stosowanych w ramach analizy technicznej. Jest też jednym z kluczowych jej wskaźników. Odpowiednie odczytanie sygnałów wysyłanych przez średnią kroczącą sprawia, że można jeszcze trafniej podjąć decyzję o inwestycji w dane akcje. Jak to wygląda w praktyce? Dobrym momentem na kupno akcji jest ten, gdy linia kursu przebije od dołu niemalejącą średnią akcji. Optymalnym momentem na sprzedaż akcji jest ten, gdy linia kursu przebije od góry nierosnącą średnią.
Zniesienia Fibonacciego
W ramach metod analizy stosuje się również tzw. zniesienia Fibonacciego. Ten ciąg liczb z powodzeniem wykorzystują inwestorzy na całym świecie. W ramach analizy technicznej stosuje się zniesienia Fibonacciego do określenia:
- miejsc docelowych (pod kątem zleceń obronnych stop loss lub miejsc realizacji zysku z inwestycji);
- oznaczania wsparć/oporów.
Powyżej wskazaliśmy na kluczowe aspekty związane z analizą techniczną wykorzystywaną przy inwestowaniu na giełdzie. Zanim się na to zdecydujesz, sprawdź też nasz ranking kont maklerskich. Zapraszamy do zapoznania się z naszymi poradnikami dotyczącymi świadomego inwestowania.
Nowość! XTB wprowadził możliwość założenia IKE.
Dla nowych klientów: inwestowanie do końca 2024 roku w 100 najpopularniejszych akcji USA odbywa się bez prowizji.
20 darmowych akcji dzięki kodom promocyjnym WELCOME
Komentarze i opinie użytkowników